ECHO (ECH): Emisja obligacji w ramach Programu Emisji - raport 24

Raport bieżący nr 24/2006

Podstawa prawna:

Art. 56 ust. 1 pkt 2 Ustawy o ofercie - informacje bieżące i okresowe

Zarząd Echo Investment S.A. informuje, iż w ramach podpisanego z BRE Bank S.A. z siedzibą w Warszawie, Programu Emisji Obligacji (RB nr 19/2004 z dnia 16.04.2004r.), Spółka wyemitowała w dniu 23 maja 2006 roku obligacje kuponowe na łączną kwotę 100 mln zł.

Wartość nominalna oraz cena emisyjna jednej obligacji wynoszą 100 tys. zł. Obligacje zostały wyemitowane na okres siedmioletni, tj. Dzień Wykupu obligacji przypada 25 maja 2013 roku. Oprocentowanie jest płatne w okresach półrocznych, w oparciu o stawkę WIBOR 6M powiększoną o marżę dla inwestorów. Wykup obligacji w Dniu Wykupu nastąpi po wartości nominalnej obligacji. Wyemitowane obligacje nie są zabezpieczone.

Pozycja bilansowa: "Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania" Spółki Echo Investment S.A. na dzień 31 marca 2006 roku, wynosiła 500,3 mln zł, z czego "zobowiązania długoterminowe" stanowiły 237,4 mln zł, a "zobowiązania krótkoterminowe" 235,5 mln zł. W ocenie Zarządu Spółki w okresie ważności wyemitowanych obligacji, ogólne zobowiązania Echo Investment S.A. będą utrzymywane na bezpiecznym poziomie. Wyemitowane obligacje stanowią 30,38% kapitałów własnych Echo Investment S.A. wg stanu na dzień 31 marca 2006 r.

W ramach zarządzania płynnością i alokowania środków pieniężnych w Grupie Kapitałowej Echo Investment, trzy podmioty zależne w 100% od Emitenta, objęły część wyemitowanych obligacji tj.: Echo Investment - Centrum Handlowo-Rozrywkowe Szczecin Sp. z o.o. - 45 sztuk obligacji, Echo Investment - Centrum Handlowe Radom Sp. z o.o. - 20 sztuk oraz Echo Investment - Centrum Handlowe Piotrków Trybunalski Sp. z o.o. - 120 sztuk, na warunkach podanych powyżej. Łączna wartość nabytych papierów wartościowych wynosi 18,5 mln zł.

Środki pieniężne pochodzące z emisji obligacji stanowią podstawę do kontynuacji strategii rozwoju Echo Investment S.A. i całej Grupy Kapitałowej. Uplasowana emisja obligacji, dostosowuje w jeszcze lepszym stopniu finansowanie działalności Echo Investment S.A., do charakteru i cyklu realizacji inwestycji podejmowanych przez Spółkę na rynku nieruchomości.

W ramach podobnej emisji obligacji przeprowadzonej w 2004r. (RB nr 24/2004 z dnia 25 maja 2004r.) Spółka uzyskała środki pieniężne, umożliwiające m.in. realizację takich projektów, jak biurowiec przy ul.Postępu 3 w Warszawie oraz centrum handlowo-rozrywkowego Pasaż Grunwaldzki we Wrocławiu.

Możliwość pozyskania środków pieniężnych poprzez aktualną emisję obligacji oraz wykorzystanie dostępnych limitów kredytowych, otwierają Spółce drogę do angażowania się w kolejne projekty. W opinii Zarządu, aktywność Spółki w wielu obszarach, skutecznie dywersyfikuje ryzyko jej funkcjonowania. Intencją Zarządu Echo Investment S.A. jest dalsze umacnianie pozycji Spółki w segmentach, w których prowadzi ona działalność, a więc planowana jest rozbudowa sieci centrów handlowych i handlowo-rozrywkowych, budowa mieszkań, hoteli, biurowców oraz zarządzanie nieruchomościami.

Andrzej Majcher - Prezes Zarządu

Jarosław Grodzki - Wiceprezes Zarządu